Ein Blick Auf Exit-Strategien

Ein Blick auf Exit-Strategien Money-Management ist eine der wichtigsten (und am wenigsten verstandenen) Aspekte des Handels. Viele Händler, zum Beispiel, geben Sie einen Handel ohne jede Art von Exit-Strategie und sind daher eher zu einer vorzeitigen Gewinn oder, schlimmer noch, führen Verluste zu nehmen. Händler müssen verstehen, was Exits zur Verfügung, um sie, und wissen, wie man eine Exit-Strategie, die helfen, Verluste zu minimieren und verriegeln Gewinn erstellen. Erstellen Sie ein Beenden Natürlich gibt es nur zwei Möglichkeiten, wie Sie aus einem Trade bekommen können: indem sie einen Verlust oder indem Sie einen Gewinn. Wenn man über die Exit-Strategien, verwenden wir die Begriffe Take-Profit und Stop-Loss-Aufträge an die Art der Ausfahrt gemacht beziehen. Manchmal werden diese Ausdrücke wie "T / P" und "S / L" von Händlern abgekürzt. Stop-Verluste oder Haltestellen sind Bestellungen können Sie bei Ihrem Broker in Aktien automatisch zu einem bestimmten Zeitpunkt oder Preis zu verkaufen, zu platzieren. Wenn dieser Punkt erreicht ist, wird der Stop-Loss sofort in einen Markt, um zu verkaufen umgewandelt werden. Dies kann hilfreich sein bei Verluste minimiert werden, wenn der Markt bewegt sich schnell gegen Sie. Es gibt einige Regeln, die für alle Stop-Loss-Aufträge gelten: Stop-Verluste werden immer über dem aktuellen Angebotspreis auf einem Kauf - oder unter dem aktuellen Angebotspreis auf einem sell gesetzt. Nasdaq Stop-Verluste zu einer marktwirtschaftlichen Ordnung, sobald die Aktie an der Stop-Loss-Preis angegeben. AMEX und NYSE Stop-Verluste ermöglichen es Ihnen, Rechte an der nächsten Verkauf auf dem Markt haben, wenn die Preis Trades an der Stop-Kurs. Es gibt drei Arten von Stop-Loss-Aufträge: Gut "bis auf Widerruf (GTC) - Diese Art von Ordnung steht, bis eine Ausführung auftritt oder bis Sie den Auftrag manuell abbrechen. Tag bestellen - Der Stop-Loss läuft nach einem Handelstag. Trailing Stop - Diese Stop-Loss folgt zu einem festgelegten Abstand von dem Marktpreis, aber nie nach unten bewegt. Take-Profit (T / P) Take-Profit oder Limit-Orders ähnlich, dass sie in Marktaufträge umgewandelt, um zu verkaufen, wenn der Punkt erreicht ist, Verluste zu stoppen sind. Darüber hinaus nehmen gemeinnützige Punkte sich an die gleichen Regeln wie Stop-Loss-Punkte in Bezug auf die Ausführung der NYSE, Nasdaq und AMEX gehandelt. Es gibt jedoch zwei Unterschiede: Es gibt keine "Hinter" Punkt. (Andernfalls würden Sie nie in der Lage, einen Gewinn zu realisieren!) Der Ausgangspunkt muss über dem aktuellen Marktpreis festgelegt werden, anstatt unten. Die Entwicklung einer Exit-Strategie Es gibt drei Dinge, die berücksichtigt werden müssen bei der Entwicklung eine Exit-Strategie. Die erste Frage, die Sie sich stellen sollten, ist: "Wie lange bin ich der Planung darauf, in diesem Handel?" Zweitens, "Wie viel Risiko bin ich bereit zu nehmen?" Und schließlich: "Wo will ich raus?" Wie lange bin ich planen, in diesem Handel sein? Die Antwort auf diese Frage hängt davon ab, welche Art von Trader Sie sind. Wenn Sie in ihr sind für den langfristigen (mehr als ein Monat), dann sollten Sie auf folgende Punkte richten: Einstellen Gewinnziele in einigen Jahren getroffen werden, was Ihre Menge Trades beschränken wird Entwicklungstrailing-Stop-Loss-Punkte, die für Gewinne in jeder so oft, um Ihre Abwärtspotenzial begrenzen gesperrt werden können. Denken Sie daran, die oft das primäre Ziel der langfristige Investoren ist es, Kapital zu erhalten Unter Gewinn in Schritten über einen Zeitraum von Zeit, um die Volatilität zu reduzieren, während der Liquidation Unter Berücksichtigung der Volatilität, so dass Sie Ihre Trades auf ein Minimum Erstellen von Exit-Strategien auf Basis von Fundamentalfaktoren in Richtung der langfristig ausgerichtet Wenn jedoch in einem Handel für die Kurzzeit Sie sind, sollten Sie sich mit diesen Dingen beschäftigen: Einstellen kurzfristige Gewinnziele, die auf opportun mal ausführen, um Gewinne zu maximieren. Hier sind einige gemeinsame Durchführung Punkte: Drehpunkt Ebenen. Fibonacci / Gann Ebenen. Trendlinie bricht. Alle anderen technischen Punkte. Entwicklung von festen Stop-Loss-Punkte, die sofort von Betrieben, die nicht durchführen loszuwerden. Erstellen von Exit-Strategien auf Basis von technischen oder fundamentalen Faktoren, die die kurzfristigen. Wie viel Risiko bin ich bereit zu nehmen? Risiko ist ein wichtiger Faktor bei der Investition. Bei der Ermittlung Ihrer Risikoniveau. Sie sind der Bestimmung, wie viel Sie sich leisten können zu verlieren. Dadurch wird die Länge des Handels und der Art des Stop-Loss Sie verwenden, zu bestimmen. Diejenigen, die weniger Risiko wollen neigen dazu, engere Stops gesetzt; und diejenigen, die mehr Risiko zu übernehmen geben großzügigere unten Raum. Eine weitere wichtige Sache zu tun ist, um Ihre Stop-Loss-Punkte festgelegt, so dass sie aus, dass sie unter normalen Marktschwankungen eingestellt werden beibehalten. Dies kann mehrere Arten erfolgen. Die Beta-Anzeige kann Ihnen eine gute Vorstellung davon, wie volatil die Aktie im Vergleich zum Markt überhaupt ist. Ist diese Zahl innerhalb von null und zwei, dann werden Sie sicher mit einem Stop-Loss-Punkt bei etwa 10 bis 20% niedriger als in dem Sie gekauft haben. Allerdings, wenn die Aktie hat eine Beta-aufwärts von drei, möchten Sie vielleicht zu prüfen, Einstellung eines niedrigeren Stop-Loss, oder der Suche nach eine wichtige Ebene, auf (beispielsweise ein 52-Wochen-Tief. Gleitenden Durchschnitt. Oder andere bedeutende Punkt) verlassen. Wo will ich mich raus? Warum, könnten Sie fragen, möchten Sie einen Take-Profit-Punkt festgelegt werden soll, in dem Sie verkaufen, wenn Ihr Lager eine gute Leistung? Nun, viele Menschen werden irrational, ihre Bestände angebracht und halten diese Aktien, wenn die zugrunde liegenden Fundamentaldaten des Handels haben sich geändert. Auf der anderen Seite, Händler manchmal Sorgen machen und verkaufen ihre Bestände auch wenn gab es keine Veränderung der Fundamentaldaten. Beide dieser Situationen können zu Verlusten und verpassten Gewinnchancen führen. Festlegen einer Stelle, an der Sie verkaufen bringt die Emotionen aus dem Handel. Die Austrittsstelle selbst sollte an einem kritischen Preisniveau festgelegt werden. Für langfristige Anleger, ist dies oft mit einer Grund Meilenstein - wie jedes Jahr Ziel des Unternehmens. Für kurzfristig orientierte Anleger wird dies oft bei technischen Fragen, wie beispielsweise bestimmte Fibonacci-Levels, Drehpunkte oder andere solche Punkte gesetzt. Legt es in Aktion Ausstiegspunkte werden am besten sofort aufgerufen, nachdem der primäre Handels platziert wird. Händler können ihre Ausgangspunkte in einer von zwei Möglichkeiten geben: Die meisten Broker "Handelsplattformen haben die Funktionen, die für die Eingabe von Aufträgen ermöglicht. Alternativ viele Makler können Sie sie nennen, um Einstiegspunkte mit ihnen zu platzieren. Eine Ausnahme gibt es allerdings - viele Makler keine Hinter Anschläge zu unterstützen. Als Ergebnis müssen Sie neu zu berechnen und ändern Sie Ihre Stop-Loss-in bestimmten Zeitabständen (zum Beispiel jede Woche oder Monat). Diejenigen, die nicht die Funktionalität, die für die Auftragseingabe kann eine andere Technik verwenden, ermöglicht haben. Limit-Aufträge auch an bestimmten Preisniveaus auszuführen. Indem sie in einer Limit-Order, die gleiche Menge von Aktien, die Sie halten, zu verkaufen, die Sie sich effektiv legen Sie eine Stop-Loss oder Take-Profit-Punkt (weil die beiden Positionen werden sich gegenseitig aus). The Bottom Line Exit-Strategien und andere Money-Management-Techniken können Ihr Trading erheblich verbessern, indem Emotion und Reduzierung von Risiken. Bevor Sie einen Trade einsteigen, sollten Sie die drei oben genannten Fragen und legen Sie einen Punkt, an dem Sie nach einem Verlust und einem Punkt, an dem Sie für einen Gewinn zu verkaufen zu verkaufen.